人身險產(chǎn)品預(yù)定利率即將告別3%時代
僅剩10天!告別“3%”。8月21日,記者在螞蟻保平臺首頁看見如此醒目的提示。
近期,不少保險代理人在朋友圈猛推即將停售的保險產(chǎn)品。與此同時,有股份制銀行銀保銷售人員也向記者推銷即將下架的預(yù)定利率為3%的人身險產(chǎn)品。
根據(jù)國家金融監(jiān)督管理總局近期下發(fā)的《關(guān)于健全人身保險產(chǎn)品定價機制的通知》(以下簡稱《通知》),從9月1日起,預(yù)定利率超過2.5%的普通型人身險產(chǎn)品將全部停止銷售。目前,已經(jīng)有一大波產(chǎn)品正在陸續(xù)停售。
記者從多家險企了解到,在此次人身險產(chǎn)品利率切換過渡期,市場整體比較平穩(wěn)。從險企新產(chǎn)品的儲備以及市場人士的分析來看,未來,分紅險或是險企發(fā)力的主要方向。
險企謀求平穩(wěn)過渡
“且買且珍惜”“9月再買收益減少,早買早劃算”……
近期,無論是保險代理人還是互聯(lián)網(wǎng)保險銷售平臺,都在廣泛傳播人身險預(yù)定利率即將下調(diào)的信息,并積極推動相關(guān)保險產(chǎn)品的銷售。
“近期,有一些消費者主動咨詢保險方案,也有部分潛在消費者選擇在政策調(diào)整之前投保!币晃槐kU營銷員對《證券日報》記者表示,不過,由于近兩年保險產(chǎn)品停售或下調(diào)結(jié)算利率等情況并不罕見,同時,市場各方對此次預(yù)定利率下調(diào)也有預(yù)期,因此,市場反應(yīng)不是非常強烈。
同時,記者從多家險企了解到,近期,險企一邊安排相關(guān)產(chǎn)品陸續(xù)停售,一邊推動新產(chǎn)品的設(shè)計備案等工作,謀求平穩(wěn)過渡。“過渡期保費不能增長太快,合規(guī)部門也在密切關(guān)注防止出現(xiàn)‘炒停售’現(xiàn)象,新產(chǎn)品的備案上市需要時間,希望平穩(wěn)切換!币患胰松黼U公司相關(guān)人士對《證券日報》記者表示。
與《通知》配套的《關(guān)于平穩(wěn)有序做好人身險產(chǎn)品切換有關(guān)工作的通知》要求,各險企要加強業(yè)務(wù)監(jiān)測,適當(dāng)提高業(yè)務(wù)監(jiān)測頻率,細(xì)化顆粒度,分區(qū)域、分層級重點關(guān)注同比增速、環(huán)比增速等指標(biāo),發(fā)現(xiàn)業(yè)務(wù)異常波動的,要及時分析原因并采取相應(yīng)的控制措施。監(jiān)管部門將同步加強監(jiān)測,對業(yè)務(wù)異常波動的公司堅決采取監(jiān)管措施,發(fā)現(xiàn)總公司監(jiān)測管控不力的,堅決追究管理責(zé)任。
此外,還有險企相關(guān)人士告訴記者,受業(yè)務(wù)節(jié)奏、資產(chǎn)配置等多方面因素影響,部分險企也不急于短期內(nèi)猛拉保費。從保險同業(yè)交流的情況來看,在停售方式上一般采用系統(tǒng)“停止錄單”或“報送監(jiān)管”兩種方式;在停售節(jié)奏上,部分產(chǎn)品將于8月31日下架,也有產(chǎn)品原定銷售至8月底,但突然被險企通知“停止錄單”。
按需選購仍是核心
預(yù)定利率下調(diào)將產(chǎn)生哪些影響?是否應(yīng)該在預(yù)定利率下調(diào)前“上車”?這是消費者普遍關(guān)心的問題。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,核心還是看需求,建議在客觀分析的基礎(chǔ)上進行理性決策。
從預(yù)定利率下調(diào)的影響來看,中國精算師協(xié)會創(chuàng)始會員徐昱琛對《證券日報》記者表示,保險產(chǎn)品的預(yù)定利率是指保險公司在產(chǎn)品定價時預(yù)先設(shè)定的利率,是影響保險產(chǎn)品價格和投資回報的關(guān)鍵因素之一。預(yù)定利率的高低直接關(guān)系到保險產(chǎn)品對消費者的吸引力以及保險公司的負(fù)債成本,預(yù)定利率的下調(diào)意味著保險產(chǎn)品的價格可能會上漲,同時,保險產(chǎn)品確定的投資回報率可能會降低。
舉例來看,螞蟻保在推薦一款增額終身壽險時計算如下:以30歲男性一次投100萬元,持有30年預(yù)估,若預(yù)定利率從當(dāng)前的3.0%下調(diào)至2.5%,購買同款產(chǎn)品可能少領(lǐng)約30.6萬元。
慧擇保險網(wǎng)介紹一款產(chǎn)品時計算如下:以10萬元為例,以3%和2.5%利率復(fù)利演算不同時間后的價值,前者50年后可以領(lǐng)43.8萬元,后者可領(lǐng)34.3萬元,二者相差9.5萬元。
徐昱琛建議,在客觀分析的基礎(chǔ)上,消費者應(yīng)根據(jù)自身需求來決定是否購買以及何時購買保險產(chǎn)品。對于確實有需求的消費者來說,早買確實比晚買更劃算。
另外,慧擇保險網(wǎng)也提醒:投保3.0%預(yù)定利率的產(chǎn)品,后續(xù)保單利益是確定的,不受預(yù)定利率調(diào)整的影響,但切勿盲目跟風(fēng)上車,建議根據(jù)自身需要選擇合適的產(chǎn)品。
分紅險占比或?qū)⑻嵘?/p>
在利率切換過渡期以及切換完成后,市場將呈現(xiàn)怎樣的走勢?哪一類型產(chǎn)品將成為市場主力,備受業(yè)界關(guān)注。
徐昱琛認(rèn)為,整體來看,無論站在消費者還是險企的角度分析,新形勢下分紅險的占比都可能持續(xù)提升。
對于消費者而言,由于不同產(chǎn)品的預(yù)定利率分批切換,因此,9月份,普通型和分紅型人身險產(chǎn)品將以2.5%的預(yù)定利率并行銷售,分紅險更有優(yōu)勢。從10月1日起,普通型人身險產(chǎn)品和分紅型人身險產(chǎn)品預(yù)定利率上限分別為2.5%和2%。靜態(tài)來看,分紅險的預(yù)定利率比普通型保險產(chǎn)品低0.5%,不過根據(jù)精算規(guī)定,險企要將可分配盈余的70%分配給保單持有人,粗略計算,當(dāng)險企的投資收益率超過3%時,分紅險的收益率就高于普通型人身險。長期來看,保險公司的投資收益率超過3%的可能性很大。
對于險企而言,開發(fā)銷售“低保證,高浮動”的分紅險,使其進可攻,退可守,既能緩解短期的利差損壓力,有利于投資端理性進行資產(chǎn)配置,又能將險企利益與消費者進行深度綁定。
對于分紅型和萬能型保險產(chǎn)品,《通知》提出,要平衡好預(yù)定利率或最低保證利率與浮動收益、演示利益與紅利實現(xiàn)率的關(guān)系,根據(jù)賬戶的資產(chǎn)配置特點和預(yù)期投資收益率,差異化設(shè)定演示利率。同時,鼓勵開發(fā)長期分紅型保險產(chǎn)品。事實上,多位受訪人士對記者表示,自去年8月1日人身險產(chǎn)品預(yù)定利率下調(diào)后,險企已經(jīng)將重點發(fā)力方向確定為分紅險,預(yù)計在較長一段時間內(nèi),分紅險的占比將持續(xù)提升。
北京排排網(wǎng)保險代理有限公司總經(jīng)理楊帆對記者表示,目前,險企正在大力推動預(yù)定利率3.0%的產(chǎn)品銷售,也有部分預(yù)定利率2.5%的產(chǎn)品已經(jīng)上市。整體來看,險企開始更加注重產(chǎn)品的長期價值和保障功能,保底收益相對較低,有助于險企長期穩(wěn)健運營,同時通過分紅的部分讓消費者享受險企在長期經(jīng)營投資中的紅利。